息差逆势回升6BP、企业贷款增长近15%，厦门银行上半年靠哪“三步棋”抢占了价值深耕先机？

近日，厦门银行（601187.SH）披露半年度报告。报告期内，该行完成营业收入32.16亿元，同比增长19.60%；实现归母净利润12.43亿元，同比增长7.31%；资产总额突破4800亿元，达到4837.42亿元，较上年末增长6.76%。更值得关注的是，在行业息差持续收窄的大背景下，该行净息差实现止跌回升，同比上升6BP至1.14%。

2026年是“十五五”开局之年，也是厦门银行成立三十周年的关键节点。面对息差收窄与资产质量承压的双重考验，该行以息差管理守住效益底线，以客群深耕打开增长空间，以特色业务构筑竞争壁垒，通过“三步棋”协同发力，在城商行价值深耕的新棋局中，交出了一份量、质、效并进的半年度答卷。

“息差之棋”净息差回升6BP，营收增长近20%

行业息差持续收窄的周期中，厦门银行实现了一个来之不易的突破。财报显示，上半年，该行净利差、净息差双双止跌回升，均升至1.14%，同比分别提升10BP和6BP。

支撑这一“逆势”表现的关键，在于负债端的精细化管控。从数据看，厦门银行公司业务活期存款余额较上年末增加8.93亿元，对公存款平均付息率较上年度压降30BP；个人活期存款较上年末增加32.83亿元，个人存款付息率较上年末下降35BP。

这一策略延续了厦门银行管理层在2025年度业绩说明会上释放的信号：做大活期存款占比，推动存款成本进一步下行。存款结构与成本同步改善，低成本结算性存款稳步增长，负债端“压高补低”的组合拳正在兑现。

重要的是，息差回升直接带动了核心盈利指标的增长。上半年，该行实现利息净收入23.99亿元，同比增长20.44%，成为营收增长的核心引擎；非利息净收入8.17亿元，同比增长17.21%，收入结构更趋均衡。在盈利端，该行上半年实现营业收入32.16亿元，同比增长19.60%；归母净利润12.43亿元，同比增长7.31%，营收与利润同步走高。

更深一层看，厦门银行息差回升，并非以牺牲风控为代价。在稳健进取的发展理念下，截至6月末，该行不良贷款率维持在0.73%低位，较上年末下降0.04个百分点，创近年半年末最低水平；对公贷款（不含票据贴现）不良率仅0.42%，位居A股上市城商行前列；拨备覆盖率317.28%，较上年末上升4.57个百分点。资产质量护城河足够宽、风险抵补缓冲垫足够厚，在银行业整体资产质量承压的当下，这一组合尤为可贵。

此外，在息差持续收窄的背景下，轻资本、弱周期属性的非利息收入正成为银行抵御营收下行压力的重要缓冲层。上半年，厦门银行实现手续费及佣金净收入1.90亿元，其中银团贷款佣金收入同比增长超42%，债券承销业务规模亦保持稳中有升。报告期内，该行实现非利息净收入8.17亿元，同比增长17.21%。

“客群之棋”客群经营量质齐升，企业贷款增长近15%

如果说息差管理是“稳”的根基，那么客群深耕就是“进”的引擎。

上半年，厦门银行围绕“客群建设提升年”工作部署，持续深化客群分层经营体系建设，采用GBC三端（政府、产业、零售）联动的生态化经营，推动客群经营由“规模扩张”向“量质齐升”转型，持续释放发展动能。

这一转型在对公端成效显著。厦门银行在政府端深耕数字政府建设与公共服务优化，在产业端构建“3+2+N”产业发展体系，推动产业金融从粗放式拓展转向精细化运营，将信贷资源向实体经济关键领域精准配置，截至6月末，企业贷款及垫款余额1905.29亿元，较上年末增长14.87%。绿色金融、科技金融贷款余额较上年末增幅分别达18.58%和9.59%。

分层经营体系的深化是支撑对公增长的关键。根据客户综合贡献度、业务潜力及合作深度，厦门银行构建了四级分层体系，配套差异化的拓展与维护策略，运用企微工具赋能长尾客户经营。在服务机构客群方面，持续深化政企合作，机构客户数较上年末增长7.33%；在服务民营客群方面，深耕重点业务场景，灵活运用民营再贷款等政策落实惠企措施，上半年新拓展授信客户中，民营客群占比近70%。

零售端同样交出亮眼成绩单。厦门银行依托市民卡、代发服务等载体持续完善便民服务触点，从单点突破迈向体系化运作，形成一批可复制、可推广的服务模式。同时，通过分层精细经营、深挖客户价值。截至6月末，零售客户突破304.71万户，较上年末增长4.87%，半年增量为上年同期的1.95倍；零售核心客户超过21万户，较上年末增幅为11.77%，其中财富及以上客户增长占比接近50%；个人存款余额达1105亿元，较上年末增长11.71%；个人金融资产余额达1391.56亿元，较上年末增幅为10.66%。

“特色之棋”两岸金融优势巩固，金融“五篇大文章”落地有声

差异化竞争，是城商行穿越周期的必由之路。厦门银行手握一张独特的“底牌”——两岸金融。

上半年，厦门银行印发《关于落实惠台十条 助力两岸融合发展行动方案》，聚焦两岸交流、经贸互通、产业共融、民生普惠等核心场景，以台湾同胞实际需求为基准，围绕创新专属金融产品等方面提出具体举措。作为福建省台企授信户数、台胞信用卡发卡数量最多的金融机构，该行正将两岸金融的“先发优势”转化为“深耕胜势”。

此外，厦门银行上线了台胞信用卡附属卡功能，推出台胞“双证关联”金融线下应用场景，打通台胞证与居住证身份认证壁垒；推出厦金同城卡权益2.0，升级为交通出行等八大生活场景专属优惠权益。“台商税易贷”“台商流水贷”“台农贷”等免抵押信用贷产品，持续为台资企业融资提供便利。

业务创新与客群经营的正向循环，在数据中清晰可见。上半年，厦门银行对公端，台企客户数、授信户数相比上年末分别增长6%和7%，存款余额增速达21%，贷款余额增长5%；零售端，台胞客户数相比上年末增长10%，信用卡发卡数增长3%，金融资产余额增长2%。“最懂台商的银行和两岸金融合作标杆银行”这一标签，越擦越亮。

差异化优势不止于两岸金融。在金融“五篇大文章”的命题下，厦门银行同样找到了自己的落子处。

科技金融方面，创新推出“专精特新伙伴计划”，构建“经营评分+科创属性评分”双维评价模型，将技术实力、研发投入、专利质量等科创能力转化为可量化信用资产，有效破解轻资产企业融资难题。截至6月末，科技金融贷款余额较上年末增长9.59%。

绿色金融方面，厦门银行将绿色金融作为服务实体经济转型的重要着力点，在莆田、泉州两地率先落地基于“蓝色金融标准”“生物多样性金融标准”的项目贷款；加入“厦门自贸全球可持续发展创新中心可持续服务联盟”，深度参与区域绿色金融标准共建；成立专项课题组，前瞻开展海洋经济领域“蓝绿融合”研究。截至6月末，绿色信贷余额达244.02亿元，较上年末增长38.24亿元，增幅18.58%。

普惠金融方面，厦门银行以“稳投放、优结构、提质量、可持续”为总体目标，坚持“一行一业、一地一品”，上半年落地了包括厦门地区电商（美妆重点）产业、漳州地区食品产业、泉州地区集成电路产业等7个产业专案。截至6月末，普惠小微企业贷款余额近750亿元，保持平稳增长态势。

数字化转型方面，厦门银行以业技融合为主线，统筹推进全行数字化转型，深入落实“AI+”战略，紧扣“一岗一助手、一人一分身”，完成数字员工规划方案编制，落地“贷前企业外部风险情况排查”等一批数字员工场景，推动AI从效率工具向组织生产力转化。

三十耕耘，三十而立。从息差逆势回升到客群量质齐升，从两岸金融优势巩固到金融“五篇大文章”纵深推进，厦门银行正以厦门为立身之本、以福建为增长腹地、以重庆和海西金租为战略支点，在“服务闽渝、融誉两岸”的融合发展格局中，走出一条特色鲜明的价值深耕之路。

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