中证协调研！发现部分券商存在内幕信息泄漏风险

每经AI快讯，记者获悉，中国证券业协会合规管理与廉洁从业专业委员会近日就《证券公司信息隔离墙制度指引》实施情况开展了调研。调研发现，部分券商在名单管理和跨墙管理方面存在一定问题。 在名单管理方面，少数券商将限制名单的入单时点提前至通过立项之日、签订保密协议或进场开展工作孰早的时点（即观察名单要求），这种做法看似限制名单的管理执行标准更严格，但因为限制名单并非保密名单，入单时点过度前移，可能导致内幕信息的泄漏和不当流动。 少数券商仍自行设置了对于已持有自营股票的卖出窗口期，对于在入限制名单前已持有的证券，允许在特定条件下（如入单后数天内）卖出，还有个别券商对入限制名单前已持有的证券不限制卖出。 有券商仅将相应股票列入限制名单，并未限制相应的可转债、可交债，多数公司未对相关公司的企业债、公司债或其它不具有股票衍生品性质的债券类证券进行限制。 此外，还有券商在名单管理适用子公司的方式是否有效有待研究。 在跨墙管理方面，个别券商在出具投价报告时，以分析师仅在投价报告上签字并未实际接触敏感信息为由，“署名分析师”未履行跨墙手续；少数券商跨墙人员履行跨墙手续不及时或不完整。（中证报）