容大感光尝鲜可转债并购 拟揽入同行高仕电研100%股权

每经记者 曾剑    每经实习编辑 汤辉    

A股市场再现可转债并购。6月30日下午，容大感光（300576,SZ）公告称，公司正在筹划发行股份、可转换公司债券及支付现金购买资产事项。公司此次拟收购标的为广东高仕电研科技有限公司（以下简称高仕电研）。

据介绍，高仕电研成立于2015年12月，注册资本为2000万元。经营范围包括油墨及类似产品制造，材料科学研究、技术开发，涂料制造等。截至目前，该公司股权结构为：牛国春持股62%，袁毅持股24%，李慧和石立会分别持股9%、5%。据高仕电研官网介绍称，公司拥有专业的研发团队，致力于高品质PCB（印制电路板）油墨、FPCB油墨、触摸屏油墨、导电油墨等各类新型电子材料的研究开发。公司已成为国内感光阻焊白油的标杆企业。

而容大感光一直致力于PCB感光油墨、光刻胶及配套化学品、特种油墨等电子化学品的研发、生产和销售。从业务上看，上市公司此次属于同业并购。

按照容大感光的计划，公司拟以发行股份、可转换公司债券及支付现金相结合的方式购买高仕电研100%股权，同时拟向不超过5名（含5名）符合条件的特定对象募集配套资金。

《每日经济新闻》记者注意到，通过发行可转换公司债券的方式进行并购在A股市场上并不多见。

去年11月初，证监会发布消息称将积极推进以定向可转债作为并购重组交易支付工具的试点，支持包括民营控股上市公司在内的各类企业通过并购股重组做优做强。随后，赛腾股份（603283,SH）宣布，拟通过发行可转换公司债券及股份购买资产，抢得“头啖汤”。

2018年11月8日，赛腾股份发布《发行可转换债券、股份及支付现金购买资产并募集配套资金的预案》。预案显示，赛腾股份将以发行可转换公司债券、股份及支付现金的方式购买新三板挂牌公司菱欧科技100%的股权，标的资产交易金额为2.1亿元。其中，上市公司拟以发行可转换公司债券方式支付交易对价的60%，即1.26亿元；以发行股份方式支付交易对价的10%，即2100万元；以现金的方式支付交易对价的30%，即6300万元。同时，公司拟以通过询价的方式向不超过10名特定投资者发行股份募集配套资金。

赛腾股份该重组在1月23日获得证监会审核批准，并很快拿到批文。到5月30日，标的股权也已完成过户手续。

封面图片来源：摄图网