iPhone史上最大备货潮来袭 苹果概念股投资机会来了？

每经编辑 王海慜    

每经记者 王海慜 每经编辑 何建川

2月5日起，每经投资宝（微信号：mjtzb2）新推出《股海淘金》栏目，为投资者呈现产业链重大动态、全球金融市场映射、机构一线调研等与股市实战密切相关的内容，为投资者提供参考。需要注意的是，《股海淘金》栏目内容仅为传递信息之目的，不构成投资建议。据此入市，风险自担。

有台媒今日报道称，iPhone史上最大备货潮来了，此前也有多家媒体报道iPhone 8的供应链订单情况。那么，在iPhone史上最大备货潮来临之际，苹果概念股是否存在着股市机会？此外，昨日分散染料大幅涨价，其提价又对产业链有何影响？A股相关个股是否会有表现的机会？

// 市场前哨观察 //

苹果供应链拉货提前启动

2月6日中国台湾地区主流财经媒体《工商时报》头版头条报道：iPhone史上最大备货潮来了。报道指出，苹果供应链厂商将较往年提早1-2个月，即从今年3-4月起开始拉货，这也意味着今年二季度供应链将淡季不淡。凯基投顾认为，今年下半年有望推出的iPhone 8备货量可达1.1亿台，这将超过iPhone 6成为史上备货最多的iPhone。

近期，台股市场大立光（iPhone镜头核心供应商）和可成（iPhone机壳供应商）等主要苹果概念股表现强劲，大立光股价自去年12月底以来持续上行，近几个交易日叠创历史新高，今年1月的出货量创出历史同期次高，可成1月13日以来股价涨幅超20%。目前市场普遍预计，今年是iPhone问世10周年，苹果将推出iPhone大改款机种，以扭转销售局面，目前预计iPhone 8将采用玻璃机壳及OLED屏幕，镜头上也会新增一些功能。

去年11月底有媒体报道称，曾多次准确对苹果产品做出预测的凯基投顾知名分析师郭明錤指出，预计2017年苹果推出的iPhone可能将有iPhone 7s和iPhone 8两种版本，且2017年版的iPhone有望全数都支持无线充电功能，因为被定位为中档甚或低档机种的4.7寸iPhone都支援无线充电，因此更高阶的5.5寸机和OLED版机种也应该会支援无线充电。为了实现无线充电功能，2017年版的iPhone产品将采用玻璃机壳。郭明錤对今年新款iPhone引发的换机潮较为乐观，认为有可能创下2014年iPhone 6创下的记录。微信搜索“每经投资宝”或“mjtzb2”，更快获取股海淘金情报。

11月上旬有媒体报道指出，苹果2017年新款iPhone的无线充电应用供应链订单已经陆续出炉，无线充电发射端模组订单极大可能由中国大陆厂商获得，至于接收端模组订单可能由MFlex（全球第五大FPC厂商）及藤仓获得，由于MFlex已被东山精密（002384）所收购，这可能意味着中国大陆供应链将在苹果今年新款iPhone无线充电功能上扮演重要角色。

另外MFlex也生产iPhone 8有较大机会用到的FPC软板。日前有行业研究员发布观点称，目前的产业趋势是一部手机要用到FPC软板的数量会增多，FPC软板和传统的PCB硬板相比更加轻薄，iPhone 8预计将采用多片HDI设计，每片HDI之间都要用FPC软板加以连结，而且各HDI和每个模组的连结也都需要FPC软板来实现，而超声电子（000823）是中国大陆具备高端HDI生产能力的企业。

分散染料价格调涨

在春节前几个交易日里，A股中的染料龙头闰土股份（002440）、浙江龙盛（600352）曾出现染料价格未涨，但股价先涨的情况。《每日经济新闻》曾于1月25日报道指出，今年春节后，染料的主要品种价格有望出现一定的反弹，现在染料价格偏低，染料企业也有提价的动力。有行业分析师表示，今年染料行业的基本面应该不会比去年更差，预计今年江浙地区会有关于染料行业的环保政策出台，会对染料行业的供给形成制约。

近两年国内染料价格波动较大。2015年年中，分散染料均价为5.5-6万元/吨，随之快速下降至年末的1.7万元/吨。2016年春节前，分散染料市场价格处于历史低位，此后经历了3-4月、8-10月两轮提价后，市场又调头向下，10月以来，分散染料市场呈现持续调整格局，春节前夕均价在2.2万/吨左右。微信搜索“每经投资宝”或“mjtzb2”，更快获取股海淘金情报。

2月6日下午，染料交易平台“七彩云电商”发布消息称，受成本、环保、供需等多重因素影响，2月5日，分散染料价格上涨，其中分散染料的主流品种分散黑ECT 300%主流出厂价涨至26元/公斤，较上月报价23元/公斤上涨3元/公斤，涨幅达13%。据报道，按照惯例，每年上半年为印染行业旺季，随着下游印染旺季的临近，对染料形成新一轮刚需刺激。由于价格看涨，印染企业纷纷加大采购量，备货迎接生产。

有化工行业分析师向记者表示，春季染料一般会涨价，目前染料价格也处于比较低的位置，但能涨多高现在还不好说。另有化工研究员发布观点称，每年3-5月、8-10月为染料下游印染行业的旺季，目前下游印染企业染料补库存需求较强；而染料行业自去年12月以来出货量明显高于去年同期，库存消耗明显，目前库存量同样处于历史低位，另外今年环保压力也仍然较大。此次提价，各大染料企业的协同效应将更好，后续有持续提价动力。

据了解，国内分散染料行业的市场集中度较高，浙江龙盛、闰土股份和浙江吉华合计拥有约60%的产能，因此这三家龙头企业的动作能显著影响分散染料市场价格走势。同时，这些企业手握大量分散染料专利。《每日经济新闻》1月25日曾报道，从今年起，浙江龙盛不再授予5家公司某重要分散染料专利的使用权，浙江龙盛此举能直接控制分散染料市场供应量，从而对染料价格产生积极影响。

// 机构前线传真 //

机构将调研国联水产对虾养殖情况

据悉，2月9日起，有机构将在广东湛江对国联水产（300094）总部进行调研，此次调研的重点是公司对虾工厂化养殖业务。据机构人士介绍，工厂化养殖对虾在国内刚起步，利润率较高，且符合消费趋势；国联水产具备对虾养殖从上游饲料、苗种到下游的加工和销售渠道的完整产业链。除了广东湛江外，公司还在秦皇岛和海外布局了工厂化养殖基地。微信搜索“每经投资宝”或“mjtzb2”，更快获取股海淘金情报。

据公司2016年半年报披露，工厂化养殖是公司未来重点发展业务，传统对虾养殖生产环节不可控，易受地理气候条件、自然灾害影响，产出数量、品质难以有效控制。集约化、流程可控的工厂化养殖模式受外界环境影响小，生产过程全程可控，可满足食品安全、可溯的要求，并能有效降低养殖风险。

根据公告，2016年公司业绩同比大幅增长295%-361%至9000万元-1.05亿元，主因包括公司不断优化业务产品结构，继续强化海洋食品研发创新对业务的驱动作用，提高面向连锁餐饮客户的高毛利产品销售占比，公司水产品深加工业务发展快速，以及出口业务复苏等。

以上内容为每经投资宝（微信号：mjtzb2）独家原创，仅为传递信息之目的，不构成投资建议。据此入市，风险自担。使用微信扫描下方二维码或用微信搜索“每经投资宝”或“mjtzb2”，每晚更快获取股海淘金情报。