找一堆看多的理由——道达投资手记

来源：道达号（微信号：daoda1997） 今天是国庆长假最后一天了，休息了一周，宅了一周，是时候调整好状态了。 原本准备出去旅游的，但考虑到路上肯定都是堵车，景点都是排队，最终只能选择放弃，天天待在家里，网上旅游一番，喝喝茶，也是一种惬意生活。 明天就要开盘了，相信大家现在心里都很想知道，节后的行情会是怎样？如果在节前，你的仓位不低，这个时候就有必要给自己找一堆看多的理由了。那么，我们可以对节后行情看多吗？ 长假前 先看长假前的行情。整个九月，市场都比较较弱，大盘基本调整了一个多月，很多强势股跌幅较大，北向资金持续净流出。但在节前最后几天，市场持续缩量，大盘基本没怎么跌了，沪指在3200点关口震荡，创业板开始小幅反弹。 关键是，科创50ETF总算是成立了，几百亿资金开始净买入科创50指数成分股，这是市场可以看到的少有的做多力量。科创板的表现，在长假前是可圈可点的，而且ETF的建仓，是一个相对均匀的买盘，不会一两天就结束，这种净买入动作还会在节后继续。 随着创业板炒小炒差的明显降温，其他热门板块如新能源汽车、光伏板块、消费类白马股，在节前也都开始止跌反弹。 总体来看，经过较长时间的调整之后，国庆节前，市场心态开始缓和，净卖出的抛盘明显减轻，思涨情绪逐渐开始占上风。之所以还没有出现较强的反弹，主要还是由于较长的休市时间，可能面临较大的不确定性，所以成交量依旧低迷。 所以，节前的走势，有利于节后行情走好。 长假中 大家担心长假会有不确定性因素出现，担心会有“黑天鹅”。那么，利空真的出现了吗？ 然而，并没有。 海外因素，首先看美国，似乎每天都有“大片”上演，太平洋那边消息非常的热闹。不过，美股不但没有崩，反而走势很强。10月7日，道琼斯工业平均指数突破28000点，纳斯达克指数创出9月8日以来的收盘新高。 自从美国总统特朗普确诊新冠之后，身边有朋友就在说，美股会不会崩，甚至是在盼着美股崩。 我个人认为，完全没必要去操这个心，更没有必要盼着美股崩盘。美股如果要崩盘，不会等特朗普“中招”才崩，要崩早就崩了。而且，美股如果崩盘，对A股也绝不会是好事。美股如果出现股灾，对于A股来说，很难独善其身。因为随着A股市场对外开放程度的不断加深，资金的流动会更加便利，A股和国际市场的关联度也只会是越来越高。 所以，美股近期表现强势，对A股而言，也绝对是好事。 再看港股市场。港股从10月5日开始就提前A股开盘了。进入10月以来的几个交易日，恒生指数累计反弹了3.13%。 另外，大家比较关心中芯国际的港股表现，尽管公司已经确认遭到美国出口管制，部分原材料供应将受到影响。但是，中芯国际港股从10月6日开始明显反弹。10月5日，中芯国际港股最低跌到16.74港元，而今天收盘时中芯国际股价为18.76港元。另外，富时A50指数期货在10月以来，也累计反弹了超过2%。 假期方面，体会最深的还是报复性消费、报复性旅游的出现。这一点，相信所有人都有体会。国内旅游火爆，电影院票房也火爆。 来自文化和旅游部数据中心测算，10月7日当天，全国共接待国内游客4208.9万人次，同比恢复82.6%；实现国内旅游收入318.4亿元，同比恢复78.1%。前7日，全国共接待国内游客6.18亿人次，同比恢复79.0%；实现国内旅游收入4543.3亿元，同比恢复69.9%。如果国内新冠肺炎疫情没有得到有效控制，上述数据是很难完成的。 还有就是，国庆期间，人民币汇率持续升值，外资有望回归净流入，这也有利于节后A股展开行情。 所以，长假期间，基本上没有什么突发的利空出现，而且资本市场总体向好的趋势非常明显，没有利空，就是利好！ 长假后 再说长假之后，明天开盘，市场是否会有新的热点？ 答案是，有。 今天，港股市场上，光伏板块集体大涨，阳光能源、信义光能、福莱特玻璃、协鑫新能源等个股集体大涨，涨幅都在10%以上。 光伏板块大涨的主要原因，则是8月以来，由于市场需求旺盛，光伏玻璃价格持续上涨，而且有市场分析人士认为，光伏玻璃供应紧张态势将持续至明年下半年。 A股市场上，光伏板块其实表现也很强，比如明阳智能、福斯特、阳光电源、特变电工、晶盛机电、隆基股份等，都是值得关注的。 还有就是，新能源汽车这个板块，也同样正处于风口，比如长城汽车、比亚迪、宁德时代等，走势也非常不错。 除此之外，国庆之后，iPhone12即将发布，市场关注度极高，消费电子板块也可能在节后成为又一个热点板块。 说了那么多看多市场的理由，那么有没有不太好的因素？ 首先，现在市场看好的预期比较一致，这是一个大问题。每当预期太过一致的时候，总是会担忧冷门的出现。 其次，新股发行的速度依旧比较快，仅仅明天一天又有4只新股申购，下周已经公布的申购也不少。再往后面走，蚂蚁集团等大盘股又要来了，这个因素，依然是值得担忧的。 好了，今天大概就说这么多，不管怎样，明天10月行情首个交易日，真的希望来个开门红。 （张道达） 根据国家有关部门的最新规定，本手记不涉及任何操作建议，入市风险自担。 使用微信扫描下方二维码，关注“道达号”微信公众号，快速阅读道达投资手记专栏。